Midt i Teslas kontinuerlige økning blir forstyrrelsen av bilindustrien mer utbredt. Dette punktet ble nylig gjentatt av en stor Tesla-aksjonær, som bemerket at gamle bilprodusenter, med flere tiår med erfaring, kan møte deres helt eget "Kodak-øyeblikk."
I en nylig uttalelse til Morningstar UK bemerket Baillie Gifford-sjef Iain McCombie at Teslas enorme vekst og potensial forblir bemerkelsesverdig. McCombie bemerket at til tross for kortvarig støy om modell 3-produksjon, begynner volumet å komme gjennom, noe som fremgår av selskapets hyggelig overraskende resultat i tredje kvartal. Ledelsen i Baillie Gifford la til at Tesla allerede hadde overgått Daimlers bilsalg i USA - en bragd som virket umulig for bare noen år siden.
“Nå har Daimler vært i markedet i 100 pluss år, og her er dette upstart, og de selger dem ut i USA. Hvis du hadde sagt det for noen år siden, hadde du sannsynligvis vært innelåst, men det skjer,”sa han.
Mens McCombie innrømmet at Baillie Gifford kan ta feil i forhold til sin optimistiske syn på Tesla, uttalte finansveteranen at det på dette tidspunktet er arv bilprodusenter som for tiden føler presset. Med suksessen til Tesla og den tilsynelatende sterke etterspørselen etter elektriske kjøretøyer, risikerer veteranprodusenter å miste en kjernedel av virksomheten - forbrenningsmotoren. McCombie bemerket at dette minner om hva Kodak møtte under fremkomst av det digitale kameraet.
De brukte hundrevis av år på å bygge opp kunnskapen sin i industrielle forbrenningsmotorer, og de gjør en god jobb med det, men hva skjer hvis alle av oss plutselig sier 'åh, jeg vil ha en elbil'? Plutselig er den kunnskapen ubrukelig. Det som skjedde med Kodak er at de faktisk oppdaget det digitale kameraet, men de begravde det fordi det var for skremmende for dem. De trodde det ville drepe filmvirksomheten deres. Men det at de ikke innviet, drepte Kodak,”sa han.
Overfor sitt helt eget “Kodak-øyeblikk” uttalte Baillie Gifford-sjefen at veteranproducenter, i det minste foreløpig, fortsatt er sentrert om sine gamle produkter. Midt i et marked som endrer preferansen, risikerer tradisjonell bil imidlertid å bli presset ut under overgangen.
Kanskje de lanserer elektriske biler, men mesteparten av salget kommer fremdeles fra gamle produkter. De har bygget fantastiske bedrifter for seg selv, men hva skjer når virksomheten endrer seg? Derfor er Teslaen din spennende, fordi de ikke har disse arvemessige problemene,”sa McCombie.
Baillie Gifford er blant Teslas største aksjonærer, tredje bare for Elon Musk og T. Rowe Price. Fra september hadde Baillie Gifford en eierandel på 7, 8% hos elbilprodusenten.
Fraværet av overbevisende elektriske kjøretøy fra Teslas konkurrenter var en viktig driver for noen skeptikere da de endret holdning til selskapet. I forkant av Teslas inntjening fra tredje kvartal, for en, Andrew Left fra Citron Research, en av elbilprodusentens mest vokale kritikere, vendte hauss mot selskapet og siterte dominansen av Model 3 i det amerikanske personbilmarkedet. Venstre bemerket også at det ikke er noen "Tesla Killer" som kommer fra konkurrerende bilprodusenter.
Jaguaren I-PACE. Audi e-tron. [Kreditt: Audi]
Brad Cornell, en hedgefondforvalter som mener at Tesla er overvurdert, innrømmet nylig at han også hadde overvurdert selskapets konkurranse. Cornell innrømmet at han i sine tidligere analyser og prognoser ikke forventet at Teslas konkurranse om å rulle ut elektriske kjøretøy på en så treg måte. Bortsett fra dette bemerket Cornell at legacy autos oppføringer i nullutslippsmarkedet stort sett har vært uinspirerte. Som sådan blir kjøretøy som Teslas, som er grønne, attraktive og kraftige, EV-ene for valg for kunder som ønsker å kjøpe en elbil.
”En ting jeg ikke vurderte nøyaktig da jeg begynte å konstruere verdsettelsesmodeller for Tesla tidlig i 2014, var hvor treg konkurransen ville være å produsere elbiler som folk ønsker å kjøre. Tesla-konkurrenter, i den grad noen dukket opp, så ut til å si at poenget med en elbil var å være grønn og effektiv, ikke sexy eller spennende. Bare Tesla hadde designet, pizzazz og ytelsen for å gjøre kjøringen spesiell og ikke en oppgave.